علوم التموين التجارية و الطلب

علوم التداول: العرض والطلب كم مرة سمعت أحدهم يقول "التداول هو فن وليس علم"؟ لقد سمعت أن لسنوات وسنوات ويجب أن أقول، وربما هو أسخف كلمة يلقيها لقد سمعت عندما يتعلق الأمر التداول وكما نعلم جميعا، هناك بعض التصريحات سخيفة جدا في عالم التجارة. إنها لعبة أرقام ليست هناك أي شيء الفني حول تداول على الإطلاق. هذه هي 100٪ لعبة أرقام. كم من الطلب والعرض على استعداد في كل مستوى الأسعار هو ما يحدد حركة السعر. انها أوامر شراء مقابل أوامر البيع ومرة ​​أخرى، كل ذلك يأتي نزولا إلى الأرقام الموجودة على جانبي هذه المعادلة ولا شيء غير ذلك. التفكير بيكاسو أو فان جوخ يجب أن يقدموا إلى هذا النقاش هو مسلية بدلا إذا كنت تفكر في ذلك. العرض والطلب لقد بدأت مسيرتي منذ سنوات عديدة على الأرض من بورصة شيكاغو التجارية (CME)، تيسير مؤسسة والنظام المصرفي التدفق. ما أدركت بسرعة جدا هو حقيقة أن حركة الأسعار في أي من وجميع الأسواق هي وظيفة من العرض والطلب. لذلك، توجد فرصة تداولاته عند مستويات السعر حيث هذه المعادلة بسيطة ومباشرة هي من التوازن. يمكنك ببساطة شراء حيث أوامر شراء الرئيسية هي وبيع حيث أوامر البيع الرئيسية هي. بعد قضاء بعض الوقت في قاعة التداول ومن ثم النظر في جداول الأسعار على شبكة الإنترنت، علمت نفسي لتحديد هذه الأوامر على الرسم البياني الأسعار، والصورة التي يمثل اختلال التوازن بين العرض والطلب كبير. لجعل وجهة نظري، واسمحوا لي أن حصة مؤخرا جدا الإعداد التجارة I لطلابي في غرفتنا التداول الحية. في حين أن الاستراتيجية أنا على وشك أن تحدد لك تعمل نفس الشيء في أي إطار زمني والسوق، دعونا نركز على التجارة على المدى القصير على سبيل المثال لدينا حتى نتمكن من رؤية استراتيجية كاملة تلعب بها على مخطط واحد واضح. قبل نحو ساعة من فتح سوق الأوراق المالية، ويشترك في التخطيط للNASDAQ مع طلابي. لاحظ المنطقة المظللة الأصفر، مع خطوط سوداء تمتد الحق. وفقا للعرض والطلب، وكان ذلك الأصفر المنطقة المظللة مستوى العرض الرئيسي. معنى، / اضطرت البنوك مؤسسات طلبات كبيرة لبيع عند هذا المستوى، كان هناك إمداد كبير وعدم التوازن الطلب على هذا المستوى. نحن نعرف هذا السعر لأنه لا يمكن أن تبقى على هذا المستوى ورفض بطريقة قوية بعد فترة قصيرة جدا من الزمن. تفكر في ذلك، إذا كان هذا البيان غير صحيح وكان العرض والطلب في حالة توازن عند هذا المستوى، فإن سعر ظلت على هذا المستوى، ولكن ذلك لم يكن بسبب العرض والطلب كان كبيرا جدا "من التوازن." الرسم البياني يقيس العرض والطلب عندما كنت في CME، وكان أوامر أمامي، وكنت أعرف بالضبط ما هي معادلة العرض والطلب. معظم الناس يعتقدون ان لأنه اليوم، ونحن ننظر جداول الأسعار وعدم رؤية أوامر، ونحن لا يمكن تحديد حقا العرض والطلب وربما هذا هو المكان بعض "ارتسي" نقاش يأتي من لكن. فكر مرة اخرى. أنا أزعم أن نتمكن من تحديد العرض والطلب من خلال النظر في مخطط الأسعار. في الحقيقة، أنا أزعم أنه أسهل من يجري على الأرض من الصرف لأن جداول الأسعار تمثل جميع المشترين والبائعين. في قاعة التداول، يمكنك ان ترى فقط ما هو أمام وحولك. لتحديد العرض والطلب على مخطط السعر، وأنا استخدم ما أسميه "خلاف القدرة." في حين أن هناك عدد قليل منها، واسمحوا لي أن أذهب أكثر من لمساعدتك على التفكير في الاتجاه الصحيح. ذكرت سعر أمضى وقتا قليلا جدا على هذا المستوى العرض أعلاه، هذا هو النقطة الرئيسية. ODDS ENHANCER # 1 وأقوى هذه الخطوة في السعر بعيدا عن مستوى الأسعار، وكلما من التوازن بين العرض والطلب هو في المستوى. سعر يمكن أن تتحرك بعيدا عن منطقة في واحدة من ثلاث طرق. يمكن أن تكون تدريجية، قوية، أو الفجوة. وتمثل الفجوة أقوى imblance. في مثالنا هنا، لاحظ الخطوة الأولي بعيدا عن مستوى العرض والمؤسسات مما يوحي قوية تم بيع على هذا المستوى. ODDS ENHANCER # 2 وأقل سعر الوقت الذي يقضيه في مستوى، وأكثر من التوازن بين العرض والطلب هو في المستوى. لاحظ أن على نفس الرسم البياني، وكان هناك نشاط التداول القليل جدا في المنطقة المظللة الأصفر. كتب التداول تخبرنا عندما تبحث عن مستويات الدعم والمقاومة الرئيسية، والبحث عن المناطق على الرسم البياني حيث كان هناك الكثير من النشاط التجاري، والعديد من الشموع على الشاشة، فوق متوسط ​​الحجم، وهلم جرا. إذا كنت تعتقد أن المنطق البسيط من خلال، أعتقد أنك سوف تجد العكس هو الصحيح. في مستويات الأسعار في أي سوق حيث العرض والطلب هو أكثر من التوازن، وأنت تسير إلى الحصول على عدد قليل جدا من المعاملات (الصفقات)، ليست كثيرة. ولذلك، تلك الصورة على الرسم البياني ستكون قليلة الشموع على الشاشة، ليست كثيرة مثل معظم الكتب التداول القول وكان هذا هو الحال في فرصة التداول لدينا أعلاه. النتيجة كما ترون على الرسم البياني أعلاه، قليلا في جلسة التداول لدينا، ارتفع مؤشر ناسداك يصل إلى مستوى العرض، وتقدم لنا فرصة للبيع على المكشوف مع توقف 2 نقطة وهدف الربح 14 نقطة. هدف الربح 14 نقطة ويأتي من تلك المنطقة وحلقت على الرسم البياني. لاحظ لم يكن هناك طلب في هذا المجال حلقت. وهذا يعني أن السعر يجب أن يكون وقتا السهل جدا الوقوع من خلال تلك المنطقة مرة واحدة تحولت السعر في مستوى العرض لدينا. وأخيرا، عندما وصل السعر المعروض، ونحن دائما نريد أن نعرف من نحن بيع ل. نحن بحاجة للتأكد من أننا بيع لتاجر التجزئة المبتدئين. الطريقة التي الإجابة على هذا الأسئلة هو: هل للمشتري في هذه الحالة من يشتري منا اتخاذ نفس خطأين كل تاجر مبتدئ يجعل؟ على وجه التحديد، هو المشتري نبيعه لشراء بعد موجة صعود في السعر (خطأ رقم واحد) وإلى مستوى الأسعار حيث يفوق العرض الطلب (خطأ رقم اثنين). إذا كانت الإجابة هي نعم والثواب خطر يلبي الحد الأدنى من المعايير ونحن نتطلع لل، ونحن نأخذ التجارية مثل الروبوت. التخطيط للمستقبل المعادلة الرياضية رسمناها في ADVANCE لعبت بها كما كنا نظن وتحقيق الربح المستهدف لدينا. إذا كنت تعتقد زيارتها الفن أي علاقة مع هذا، ولدي قطعة كبيرة من الحلوى الملكية في ولاية نيفادا سأبيع لك على نصف السعر. انها حقا الرمال الخاص الذي ينظف قدميك عند المشي عليها. انها عادة 10،000 $ للقدم المربعة ولكن سوف أعطيها لك ل5000 $ حتى عجلوا. أنا تمزح بالطبع ولكن ترى عندما كنت على الجانب مؤسسة الأعمال التجارية، كان من الواضح جدا كيف ولماذا تحركت الأسعار في أي سوق. طلبات والعروض في CME، لم يكن لديهم لمونيه أو بيكاسو على الحائط، كان لديهم العطاءات والعروض. إذا أردت أن أرى الفن، وأود أن السير في شارع مونرو في شارع ميشيغن وانتقل إلى معهد الفنون. جولدمان ساكس لا تبدأ كل يوم تداول مع اجتماع الشركة لمناقشة الفرص الفنية في السوق. ويستند كل مقرر واحد على المخزون، وتدفق النظام، والمخاطر / مكافأة، وهلم جرا. والمفتاح هو التمسك بالمبادئ الأساسية لكيفية جعل لكم المال لشراء وبيع أي شيء لأن ذلك هو بالضبط كيف يمكنك تحقيق أرباح المضاربة في الأسواق المالية.